利好方向，

首先是高股息防御板块‌，银行、保险，煤炭、油气等。
‌其次是出口制造链龙头‌，家电、汽车零部件、工程机械等海外营收占比高的赛道，优先筛选海外布局均衡、不单一依赖北美市场的龙头企业，核心盈利逻辑不受短期汇率波动干扰。
第三是需弱周期内需赛道，需求几乎不受海外利率政策直接影响，景气度完全由国内内需驱动的食品饮料，中药、特色药等方向。